non è un caso che lo squeeze sul mercato dei bonds tedeschi avvenga in prossimità delle scadenze tecniche.
Sui bonds non è previsto li cash settlement bensi il physical delivery.
Se sulla scadenza del contratto di marzo, una grossa controparte restasse long di una posizione significativa, la sua posizione non verrebbe regolata rispetto al settlement, ma il venditore dovrebbe consegnare il titolo FISICO.
Avvicinandosi alla scadenza del contratto, certe manovre diventano molto piu facili.
Non mi sorprenderebbe scoprire che c'è una qualche manipolazione sotto settlement.
E' un ipotesi buttata li... mi è venuta in mente ora.. domani faccio n giro di telefonate per scoprire se puo esserci del vero.