il wti è tornato in territorio positivo, +0.43, dopo essersi avvitato fino a oltre -3 in giornata.
le borse festeggiano, il fib ha fatto quasi 1000 punti dai minimi, oltre 5%, il dax 3% , lo stoxx 120 punti, oltre 4%.

i volumi sono colossali, parzialmente dovuti al rollover : anche estrapolando un dato sezna rollover, sono sicuramente volumi enormi.

il recupero ha contagiato anche il btp, che ha messo a segno un rally di oltre 50 ticks in poco piu di un ora.

il rublo recupera un po, ora perde il 7%, ma stamattina alle  9 dopo al decisione della banca centrale era piu forte dell 8%, poi ha perso tutto, andato a oltre -20, e ora -7.  recupero si, ma sempre peggio di ieri sta...

domani abbiamo due eventi clou : primo turno di elezioni in grecia e fomc.
ci arriviamo con i mercati che potrei definire quasi long dopo il rally di oggi, forse fin troppo considerando che le nebbie non sono per niente dissipate

nonostante la potenza di questo rimbalzo, secondo me siamo ancora nel campo del rimbalzo tecnico, nell ambito di un canale discendente

mi sono messo leggermente shorto in area 580/590 di fib e resto cosi overnight
vi saluto , a domani

un ultima considerazione sui volumi : i volumi sono stati incredibili, il dax ha scambiato sinora 272ooo lotsi su dicem e 90ooo su marzo. anche supponendo che tutti contratti su marzo sono rollover, su dicembre ne restano 272-90 = 180ooo un volume esagerato per questo periodo.
sicuramente il moviment di oggi deve aver preso tantissimi short, e si è autoalimentato con lo squeeze.

gli indici europei sono tornati sui massimi della giornata
davvero una bella reazione, non c'è che dire.
l andamento dei charts degli indici è quasi sovrapponibile con quello dell oil, la correlazione è impressionante.
per ora il rimbalzo è supportato dal movimento dell oil, quindi lo ritengo ancora molto vulnerabile.
il rublo resta con la sua perdita di 10% vs usd , nelle ultime due ore non si è mosso molto.

dopo la mattinata col turbo, una mezzoretta di standby prima che aprano gli USA.

gli indici europei sono in rosso, a niente di drammatico : il fib a -0.35 con la russia in qs situazione è un recordo positivo.
arriviamo quindi alle 15.30 con rub -11, oil -3.20, bund ovviamente in fly to quality come sempre

cominciano intanto a girare analisi su come la banca russa possa fermare il crollo del rublo.
si parla di misure amministrative (forzare per esempio le aziende con valuta estera a trasformarla in rubli o addirittura agire sui depositi in valut estera delle banche russe).
si parla di ridurre il rischio di dfault fornendo linee di credito di emergenza alle aziende di importanza sistemica.

la situazione è certamente critica e comincia a contagiare anche gli altri emerging markets (oggi la lira turca ha rotto i minimi assoluti contro usd)

l incendio è divampato e i pompieri sono al lavoro per circoscriverlo.

14.30 USD Building Permits (M) (NOV) -5.2 -3.4% 4.8%
14.30 USD Housing Starts (M) (NOV) -1.6 2.1% -2.8%
14.30 USD Building Permits (NOV) 1035 1055K 1080K
14.30 USD Housing Starts (NOV) 1028k 1030K 1009K

dati USA usciti peggiori del previsto

i ns indici restano in prossimità della parità, il fib addirittura positivo.

ECB's Weidmann says QE could lead to mutualisation of risks unless only bonds of countries with top credit are being bought or each central bank buys own countries bonds at own risk

questa  è una dichiarazinoe di weidmann uscita alle 12.02 che m era scappata.
c'è da pensarci un po su, magari verifcando su altre fonti (questa da cui l ho presa è ransquawk).

il fatto che "each central bank buys own countries bonds at own risk" è l escamotage per permettere il lancio del QE da p arte dei tedeschi ??

====> ecco un articolo di FT su weidmann

penso che la maggior parte dei traders oggi siano allibiti davanti al sell off del rublo, a chiedersi le prossime mosse della banca centrale e dei mercati.
per tagliare le gambe alla speculazione, la banca centrale dovrebbe alzarei tassi al 150/200%, cosi stroncherebbe le scommesse contro il rublo e ripristinerebbe un po di rischio biuniivoco visto che ora il rischio e' decisamente da un lato solo e tendo verso il 100 usdrub.
non escludo una mossa del genere, della durata di pochi giorn.

dax e fib hanno segnato doppi minimi intraday e l ultimo sell off del rublo non è stato sufficiente a far segnare nuovi minimi  le perdite sono contenute in un 1/1.5% che ha del miracoloso.

è tutto probabile in qs situazione cosi fluida.
strano piuttosto che girino pochi rumors di ulteriori interventi straordinari, che troverebbero facile humus in un contesto tanto nervoso.

su zerohedge c'è una pletora di research (jpm citi gs) che dicono che il rialzo al 17% è sufficiente..
LINK http://www.zerohedge.com/news/2014-12-15/first-sellside-reactions-trickle-17-rate-hike-not-enough-according-citi-jpm

il rublo sta recuprando con enrme veloctià : è arrivato a -22, ora è solo -8

rublo -20% a 79

attenzioni ai primi pagamenti di cedole di titoli russi in usd : non parlo della repubblica russa, ma dei vari gazprom ecc che si sono indebitate in dollari ..
al primo sentore di un mancato pagamento, i mercati stornano.
non ho idea di quanto passi alla cassa un bel coupon, mi rivolgo a voi lettori...

rublo perde ancora il 10.50% ora

nonostante la mossa della banca centrale, il rublo perde ancora il 5% a quasi 69
non solo ha annullato i gains visti in apertura stamattina (era +8) ma è andato dall altra parte addirittura.
per ora ho letto poca research a proposito.
una di queste (un ufficio studi di importante banca europea) dice che il rublo è arrivato, che è da comprare, ecc.
pero il trend continua a essere verso il peggio, non verso il meglio.

oggi il btp comincia a dare qulche segno di debolezza.
niente di particolarmente preoccupante per ora. ma rispetto a ieri perde quasi 40 ticks, e non sono pochi.

l ottimismo post-zew sta scemando un po : anche qui niente di drammatico, gli indici sono ancora ben saldi in territorio positivo e lontanissimi dai minimi di giornata.

11.00 EUR Ger ZEW Survey (Economic Sentiment) (DEC) 34.9 20 11.5
11.00 EUR Ger ZEW Survey (Current Situation) (DEC) 10.0 5 3.3
ZEW uscito altissimo

11.00 EUR Eu-Zone ZEW Survey (Economic Sentiment) (DEC) 11

11.00 EUR Eu-Zone Trade Balance (euros) (OCT) 24 21.0B 18.5B
migliore anche il trade balance europeo di ottobre

il micex, che era arrivato a -8 stamattina, è tornato in parità

il voto di domani in grecia nonè segreto ma palese
lo speaker chiama il nome di ogni singolo parlamentare e questo deve dire chi vota.

impossibile quindi che ci siano franchi tiratori

stamattina abbiamo messo qualche paletto su prezzi lontani :
 ====> fibtt
====> daxtt
ci possono servire nei prossimi giorn
sono grafici su barre a vol costanti molto rapide, a l ivello di tick by tick,
sotto trovate l accelerazione, che permette di individuare quando sono entrati flussi forti

volatilità alle stelle e volumi altissimi.
stamattina ne abbiamo visti di tutti i colori, con discese verticali e rimbalzi epici.

in raeltà , nei mercati che hanno prodotto questi crolli iniziali, non c'è nessun reversal : il petrolio continua a scendere (-3.40 ora il wti) e il rublo è tornato sopra 65, annullando l effetto del rialzo dei tassi al 17%

il brent ha rotto 60 usd

il setore bancario è oil and gas sono i piu pesanti, con perdite intorno all 1%
il fib è arrivato a 17735, e da li è riuscito a recuperare oltre 1% (ora 18ooo).

9.30 EUR Markit/BME Gery Composite PMI (DEC P) 51.4 52.3 51.7
9.30 EUR Markit/BME Gery Manufacturing PMI (DEC P) 51.2 50.3 49.5
9.30 EUR Markit Gery Services PMI (DEC P) 51.4  52.5 52.1

PMI tedeschi mixed ma piu sotto il consenso

intanto gli indici imboccano la strada verso il basso.
dax rompe il low di ieri e ora è -1.
gli altri sono in linea.
meglio lasciar cadere il coltello e non toccare niente per un po..

vi copio quanto ho scritto sulla ns chat volt

"fomc grecia e triple witching,   per me si puo entrare ma solo su eccessi al ribasso notevoli, che per ora non vedo.   
guardiamo un attimo la situazione grecia, da cui  è partito un bel po di casino martedi mattina scorsa..
merc ore 19 (18 ora ns) il primo voto con chiamata uninominale. 200 i voti necessari. non ci sono chance che passi subito il candidato, ovvio. dipende pero' dai voti finali a favore : piu sono alti, ovviamente meglio è . Se fossero > 170, il mercato comincia a intravvedere un possibile esito positivo, e magari si ferma, Se sono < 170, abbiamo altri 5 gg di nervosismi.. altri 5 gg cosi e  il fib va a 16185."
[9.26.16] the hawk trader: dato che i mercati sono pragmatici e non si scende nè si sale all infinito, su certi supporti (per me il fib tra 17000 e 16500 e il dax intorno 9000/9100) si puo provare dei long
[9.26.52] the hawk trader: sempre che la grecia non vada a elezioni anticipate, in tal caso mi astengo e rivaluto tutto

9.00 EUR Markit Fr Manufacturing PMI (DEC P) 49.1 48.6 48.4
9.00 EUR Markit Fr Services PMI (DEC P) 49.8 48.5 47.9
i pmi francese sono usciti meglio del previsto

sul dax, su un istoweekly, vedo supporti a 9243, bel poc appuntito anche se non piu vergine, e poi tutta la zona 9125 9150.
sul fib i supporti li abbiamo già individuati ieri. da qui il piu vicino significativo è 17500, compatibile con un 9125/9150 dax. ci sono anche supporti intermedi ma poco significativi.

che effetto avrà sui mercati e sul rublo il rialzo dei tassi al 17% dal 10.50%

qalche giorno fa la banca centrale russa aveva alzato i tassi di 1%, da 9.5 al 10.50, ua mossa considerata assolutamente insufficiente.
e infatti sono bastati pochi giorni perchèà la speculazione tornasse piu forte di prima a rompere le resistenze.
era come sparare sulla croce rossa, sapendo che il bilancio russo è stato stilato con un prezzo dell oil molto piu alto e che ogni suo ribasso espone la russia a rischio default.
ora con il rialzo al 17% si place fors eun po l eccesso di speculazione, ma si tagliano le gambe all economia , per la quale si prevede un 2015 in recessione.
stamani comunque il rublo recupero il 7% a 61. 
non escludo altre escursioni verso i massimi toccati ieri, dato che le mosse messe a difesa sono un argine debole. la russia e il rublo restano osservati speciali.
gl indici europei sono piuttosto stabli per ora, il bund non si muove, il btp è un po piu debole.
da capire gl impegni delle ns banche in russia e nei paesi limitrofi che potrebbero risentire di ulteriori tensioni russe : già ieri i ns isp e ucg hanno perso oltre 4%

si avvicina il fomc e la prima elezione in grecia, entrambi domani piu o meno alla stessa ora.

terrei un occhio anche alla situazione in grecia, visto che il PM greco agita lo spettro del Grexit per convincere riluttanti parlamentari a votare il suo candidato presidenziale. In qs clima di fantasmi, che compaia qualche notizia incontrollata di fuga di depositi (magari con qualche coda abilmente organizzata di fronte a sportelli bancari bene in vista) non è un ipotesi troppo campata in aria.  politics is politics...